En los últimos años, el espacio de las criptomonedas ha dominado los ciclos de noticias de inversión. Independientemente de lo que piense un analista o inversor en particular sobre la nueva tendencia, su protagonismo en la economía digital es innegable. Decenas de nuevas criptomonedas se lanzan cada mes, y junto con estas nuevas monedas y tokens viene una serie de ofertas iniciales de monedas (ICO).
El apetito entre un amplio grupo de inversionistas por estas oportunidades no ha hecho más que crecer, incluso a pesar del hecho de que las criptomonedas han experimentado un primer trimestre decepcionante en 2018. Todos estos factores se combinan para atraer a los estafadores. Después de todo, si los inversionistas han demostrado que están dispuestos a lanzar dinero hacia una criptodivisa altamente especulativa, parecen ser igualmente propensos a invertir en tokens fraudulentos o ICOs.
Para el inversionista de criptomonedas que busca aprovechar al máximo la gran cantidad de oportunidades de inversión al mismo tiempo que trata de mantenerse a salvo de ICOs fraudulentas, monedas y fichas incompletas, el panorama puede ser desalentador.
La blockchain y las criptomonedas se están desarrollando a un ritmo rápido, e incluso los inversionistas experimentados pueden tener dificultades para mantenerse al día con la terminología. Aunque no hay garantía de que cualquier startup relacionada con criptomonedas o blockchain sea legítimo o exitoso, los pasos que se describen a continuación pueden ayudarte a estar tan seguro como sea posible de que no estás cayendo en una estafa.
1. Conocer al equipo de desarrollo
Quizás el factor de éxito más importante para cualquier ICO o criptomoneda son los desarrolladores y el equipo administrativo detrás del proyecto. El espacio de las criptomonedas está dominado por nombres importantes, con desarrolladores superestrella como el fundador de Ethereum, Vitalik Buterin, capaces de hacer o deshacer proyectos nuevos simplemente por tener sus nombres en la lista de un equipo de desarrollo.
Por esa razón, es cada vez más común que los estafadores inventen falsos fundadores y biografías para sus proyectos.
La mejor protección contra esa táctica fraudulenta es investigar a fondo los miembros individuales del equipo de un proyecto antes de invertir. Es una mala señal, por ejemplo, si no puedes encontrar información sobre un desarrollador o fundador en particular en LinkedIn u otras redes sociales.
Incluso si existen perfiles, verifica si su actividad parece coincidir con la cantidad de seguidores y «Me gusta» que acumulan. Las personas que rara vez interactúan con sus seguidores y aún tienen miles de fanáticos pueden no ser reales.
Más allá de determinar si el equipo de desarrollo es real, es importante hacer un esfuerzo para ver si sus calificaciones están a la altura. ¿Los fundadores tienen la experiencia que afirman tener? ¿Es relevante para el proyecto actual?
2. Analizar el Whitepaper
Un whitepaper de una criptomoneda o ICO es el documento fundacional para ese proyecto. El whitepaper debe exponer los antecedentes, objetivos, estrategia, preocupaciones y cronograma para la implementación de cualquier proyecto relacionado con la blockchain.
Los whitepaper pueden ser increíblemente reveladores: las empresas que tienen un sitio web ostentoso (y un whitepaper escaso) pueden revelar que carecen de un concepto fundamental sólido. Por otro lado, una empresa con un sitio web modesto puede, sin embargo, tener un whitepaper que indique un concepto sólido y un plan de implementación cuidadosamente concebido.
El primer paso para analizar un whitepaper es leerlo muy detenidamente. Comprueba si el whitepaper también cuenta con los recursos complementarios, incluidos modelos financieros, aspectos jurídicos, análisis FODA y una hoja de ruta para su aplicación.
Las empresas que no ofrecen whitepapers deben ser evitadas a toda costa. Aun así, es posible que una compañía fraudulenta presente un whitepaper convincente, como fue el caso de PlexCoin; esta compañía logró recaudar más de 15 millones de dólares antes de que la Comisión de Valores y Bolsa de los Estados Unidos (SEC) interviniera para cerrarla.
Un whitepaper debe responder todas las preguntas que una investigación potencial pueda tener sobre qué diferencia a este proyecto en particular de sus competidores, cómo pretende ser exitoso y las medidas que tomará para lograr sus objetivos.
3. Observa la venta de tokens
Toda ICO dependerá de un sistema de tokens o monedas para facilitar el proceso de financiación colectiva. Las compañías y los esfuerzos legítimos hacen que el sistema mismo y el progreso de la venta de tokens sean fáciles de ver para los potenciales inversionistas.
Busca las cifras de ventas de tokens al tiempo que la ICO esté en curso. Mejor aún, observa la venta de fichas a lo largo del tiempo para ver cómo progresa. Si una empresa dificulta que cualquiera pueda trazar el progreso de su ICO, esto es una señal de alarma.
Algunas estafas de ICO ocultarán el progreso de su venta de tokens bajo el pretexto de direcciones de contribución individuales; esto evita que los potenciales inversionistas vean exactamente cuánto se ha recaudado y cuánto tiempo queda en la venta. En algunos casos, esto podría ser un esfuerzo para generar un sentido de urgencia entre los posibles inversionistas, incluso si no hay evidencia de que se esté llevando a cabo una venta exitosa al mismo tiempo.
4. ¿Cuán factible es el proyecto?
Si bien puede parecer obvio, las ICO y las criptomonedas con mayores posibilidades de éxito son aquellas que tienen la estructura fundamental para sobrevivir a sus competidores. Muchos lanzamientos, incluso los muy publicitados, han fracasado después de que el interés inicial se desvaneciera. Tu mejor oportunidad de una inversión exitosa depende de que una empresa tenga un conjunto de objetivos factibles y alcanzables. La compañía debe tener un concepto convincente por el momento, pero también debe ser capaz de llevar ese concepto a la ejecución en el corto y largo plazo por igual.
Junto con la cuestión de la viabilidad se encuentra el tema de la transparencia. Las compañías que tienen conceptos y modelos sobresalientes son más propensas que otras a querer ser tan transparentes como sea posible con la comunidad en general. Busca empresas que tengan como objetivo mantener al día a los inversores potenciales con informes de progreso regulares y detallados en el sitio web de la empresa o en los medios de comunicación social. También es útil observar si una empresa tiene una línea de tiempo para ver lo que ha ocurrido en el proceso de desarrollo.
5. Se precavido
Incluso las ICO y las criptomonedas más exitosas son criticadas por ser impulsadas por inversiones especulativas. La idea de enriquecerse rápidamente con una inversión en un nuevo proyecto aún no descubierto es lo suficientemente tentadora como para atraer a inversionistas experimentados y principiantes a áreas de riesgo. Se precavido al buscar nuevas oportunidades de inversión en el espacio de las ICOs y criptomonedas.
Ten en cuenta que los proyectos que suenan demasiado bien para ser ciertos probablemente sí lo son. Dedica tiempo a escudriñar cada detalle y asume que la ausencia de información crucial puede ser un intento de ocultar un modelo o concepto poco sólido. Busca fuentes externas para verificar la legitimidad de cualquier proyecto antes de hacer una inversión, y formula preguntas para las que no puedas encontrar inmediatamente las respuestas.
Las criptomonedas e ICOs ofrecen una gran oportunidad para los inversionistas que han hecho una buena investigación y son capaces de tomar decisiones de inversión acertadas. También presentan trampas que pueden llevar a que se pierdan grandes cantidades de dinero debido a estafas, fraudes o incluso negocios legítimos que simplemente están mal diseñados y tienen pocas probabilidades de tener éxito.
